Дипломная работа: Управление кредитным риском в коммерческом банке (на примере банка "Северная казна")
В процессе количественной оценки кредитного риска также
используется ряд классификационных моделей, отделяющих фирмы-банкроты от
устойчивых заемщиков и прогнозирующих возможное банкротство фирмы-заемщика [12,
с. 144]. Такие модели являются средством систематизации информации и способствуют
принятию окончательного решения о предоставлении кредита и контроля за его
использованием. Наиболее распространенными являются "Z-анализ"
Альтмана и модель надзора за ссудами Чессера.
"Z-анализ" был введен
Альтманом, Хальдеманом и Нарайаной и представлял собой модель выявления риска
банкротства корпораций. Цель "Z-анализа" -
отнести изучаемый объект к одной из двух групп: либо к фирмам-банкротам, либо к
успешно действующим фирмам.
Линейная модель Альтмана, или уравнение Z-оценки, выглядит следующим образом:
(1)
Переменные для уравнения Z-оценки
рассчитываются следующим образом:
(2)
(3)
(4)
(5)
(6)
Правило разделения фирм на группы успешных и банкротов
следующее:
·
если Z < 2,675, фирму относят к группе
банкротов;
·
если Z > 2,675, фирму относят к группе
успешных.
Вероятность банкротства предприятий
оценивают по следующей шкале (таблица 7).
Таблица 7 – Шкала банкротства
Значение Z |
Вероятность банкротства |
1,8 и меньше |
Очень высокая |
От 1,81 до 2,7 |
Высокая |
От 2,71 до 2,9 |
Возможная |
От 3 и выше |
Очень низкая |
Данную количественную модель в процессе анализа можно
использовать как дополнение к качественной характеристике, данной служащими
кредитных отделов. Однако она не может заменить качественную оценку. Модель и
получаемые посредством нее Z-оценки могут послужить
ценным инструментом определения общей кредитоспособности клиента.
Модель надзора за ссудами Чессера прогнозирует случаи
невыполнения клиентом условий договора о кредите. При этом под
"невыполнением условий" подразумевается не только непогашение ссуды,
но и любые другие отклонения, делающие ссуду менее выгодной для кредитора, чем
было предусмотрено первоначально. Переменные, входящие в модель, могут
рассчитываться на основании данных составленного ранее агрегированного баланса,
что показано ниже.
В модель Чессера входят следующие шесть переменных:
(7)
(8)
(9)
(10)
(11)
(12)
Оценочные показатели модели следующие:
(13)
Переменная у, которая представляет собой линейную
комбинацию независимых переменных, используется в следующей формуле для оценки
вероятности невыполнения условий договора, :
, (14)
где . Получаемая оценка у может
рассматриваться как показатель вероятности невыполнения условий кредитного
договора. Чем больше значение у, тем выше вероятность невыполнения договора для
данного заемщика.
В модели Чессера для оценки вероятности невыполнения
договора используются следующие критерии:
·
если >0,50, следует относить
заемщика к группе, которая не выполнит условий договора;
·
если < 0,50, следует относить
заемщика к группе надежных.
Модель оценки рейтинга заемщика Чессера подходит для
оценки надежности кредитов.
Экономико-статистические прогнозные методы оценки кредитного риска
приносят определенный результат. Тем не менее, не следует забывать, что оценка
риска – не просто чисто механический акт расчета по той или иной формуле, а
сложный процесс, в котором важно использовать как технический инструментарий
анализа, так и качественные характеристики кредитоспособности предприятия.
Поэтому на практике чаще всего применяются комплексные методы оценки
кредитоспособности заемщика, сочетающие в себе элементы качественной и
количественной оценок. Одним из таких методов является метод определения
кредитного рейтинга предприятия, своего рода итогового показателя
кредитоспособности заемщика, и индивидуального кредитного риска коммерческого
банка [7, с. 232].
Вычисление кредитного рейтинга предприятия предполагает достижение следующих
целей:
·
повышение качества принятия решений о кредитовании за счет
использования единообразных и структурированных критериев;
·
определение степени индивидуального риска по отдельно взятому кредиту;
·
применение кредитного рейтинга в качестве инструмента
контроллинга;
·
выявление банком возможностей повышения качества обслуживания и
привлечения новых клиентов;
·
применение кредитного рейтинга для регулирования цены кредита на
основе более точной оценки рисков для каждого отдельного случая.
Методика рейтинговой оценки кредитного риска предприятия позволяет
перевести качественную оценку в количественные параметры с дальнейшим расчетом
комплексного показателя уровня кредитного риска. Используя накопленный опыт
кредитования отечественных и зарубежных банков, приведем обобщенную методику
определения кредитоспособности заемщика на основе составления кредитного
рейтинга.
Оценка риска кредитования предприятия обычно проводится по следующим
основным направлениям [15, c. 170]:
1.
кредитная история (репутация): опыт кредитополучателя;
2.
финансы: ликвидность, платежеспособность и финансовая устойчивость,
деловая активность, рентабельность;
3.
менеджмент: форма собственности, форма управления, тип руководителя;
4.
обеспечение: вид и качество обеспечения;
5.
рынок/отрасль: отрасль экономики, доля на рынке, уровень конкуренции.
По данным направлениям эксперты кредитных подразделений банка определяют
весовые коэффициенты (таблица 8).
Таблица 8 – Направления оценки и их весовые коэффициенты
Направление оценки кредитного риска |
Вес |
Кредитная история (репутация) |
0,10 |
Финансы |
0,30 |
Обеспечение |
0,25 |
Менеджмент |
0,15 |
Рынок/отрасль |
0,20 |
Количество баллов, присваиваемых каждой группе показателей, находится в диапазоне
от 0 до 100. Чем ниже балл, тем предпочтительнее положение заемщика, то есть
тем ниже кредитный риск. Вместе с тем 0 – это крайне отрицательная оценка,
которая говорит о неудовлетворительной кредитоспособности заемщика.
Кредитная история, как правило, анализируется за три последних года или с
момента основания предприятия (таблица 9). При отсутствии просроченной
задолженности по кредитам определяется общая сумма полученных заемщиком
банковских кредитов в прошлый период. При наличии у банка информации о
невыполненных обязательствах кредитная история оценивается в 0 баллов.
Таблица 9 – Оценка кредитной истории (репутации) заемщика
Полученные и погашенные
кредиты/Запрашиваемый кредит |
Балл |
Более 3 |
10 |
От 2 до 3 |
30 |
От 1,5 до 2 |
50 |
От 0,5 до 1,5 |
70 |
Менее 0,5 |
90 |
Кредитная история отсутствует
(первый кредит) |
100 |
Оценка финансового состояния предприятия проводится с позиций
соответствия либо несоответствия финансовых коэффициентов нормативным и
среднеотраслевым значениям (таблица 10).
Таблица 10 – Оценка финансового состояния предприятия
Название группы финансовых
показателей |
Соответствие нормативным или
среднеотраслевым значениям |
Балл |
Весовой коэффициент |
|
1 |
2 |
3 |
4 |
|
Показатели ликвидности |
Соответствуют |
10 |
0,3 |
|
|
|
30 |
|
|
|
|
50 |
|
|
|
|
70 |
|
|
|
Не соответствуют |
90 |
|
|
|
|
100 |
|
|
Показатели финансовой устойчивости
и платежеспособности |
Соответствуют |
10 |
0,25 |
|
|
|
30 |
|
|
|
|
50 |
|
|
|
|
70 |
|
|
|
Не соответствуют |
90 |
|
|
|
|
100 |
|
|
Показатели деловой активности
(оборачиваемости) |
Соответствуют |
10 |
0,20 |
|
|
|
30 |
|
|
|
|
50 |
|
|
|
|
70 |
|
|
|
Не соответствуют |
90 |
|
|
|
|
100 |
|
|
Показатели рентабельности |
Соответствуют |
10 |
0,25 |
|
|
|
30 |
|
|
|
|
50 |
|
|
|
|
70 |
|
|
|
Не соответствуют |
90 |
|
|
|
100 |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
Обязательным условием предоставления кредита является наличие
обеспечения, которое оценивается на предмет достаточности, по степени
ликвидности и уровню контроля банка за предметом залога. Оценка обеспечения в
баллах представлена в таблице 11.
Страницы: 1, 2, 3, 4, 5, 6, 7, 8, 9, 10, 11, 12, 13, 14, 15
|