Грошово-кредитні інструменти як засіб економічного зростання
·
необхідність підтримання стабільності номінального обмінного курсу
за умов позитивного сальдо поточного рахунку платіжного балансу, що зумовлює
значне розширення грошової пропозиції на внутрішньому ринку.
Розвиток
валютного ринку України у січні – жовтні 2005 року характеризувався збільшенням
попиту і пропозиції іноземних валют за умов збереження стабільності курсу
гривні. Загальний обсяг операцій з купівлі та продажу доларів США, євро і
російських рублів порівняно з відповідним періодом 2004 року збільшився на 15%
до 86 млрд. дол. США у доларовому еквіваленті. У жовтні 2005 року обсяг
валютних операцій порівняно з вереснем зменшився на 4.4% до 9.2 млрд. дол. США
за рахунок зменшення обсягу операцій з євро і російськими рублями відповідно на
28.2 та 2.1% до 1.1 та 0.6 млрд. дол. США, разом з тим обсяг операцій з
доларами США збільшився на 0.1% і становив 7.5 млрд. дол. США зрушення в
структурі економічного зростання, які обумовлюють збільшення попиту на кредити
і, відповідно, потреби в платіжних засобах.
У січні – серпні 2005
року монетарна базазбільшилася на 27,4 відсотка, грошова маса – на 31
відсоток. Інтенсивне збільшення монетарних агрегатів (яке частково мало
відновлювальний характер після істотного уповільнення наприкінці минулого року)
спостерігається на тлі значного уповільнення темпів зростання ВВП. Приріст
депозитів фізичних осіб у національній валюті за вісім місяців становив 55,7
відсотка. У той же час співвідношення темпів приросту загального обсягу вкладів
фізичних і юридичних осіб у банківській системі (33,1 відсотка) та темпів
збільшення інших монетарних агрегатів (зокрема, готівки та грошової маси)
свідчить про уповільнення тенденції щодо збільшення частки грошей, які
розміщені в банківській системі. Темп зростання готівки (27,1 відсотка за
період) значно перевищує відповідні показники за роки економічного зростання,
що обумовлює додатковий інфляційний ризик.
Розвиток
економіки України в 2005 роціхарактеризується значним уповільненням
темпів економічного зростання. Збільшення ВВП протягом січня-липня 2005 р.
порівняно з відповідним періодом минулого року становило 3,7 відсотка і мало
низхідну динаміку з початку року: з 6,5 відсотка в січні помісячні його темпи
знизилися до мінімального значення в червні (1,1 відсотка) та дещо збільшилися
у липні (2,4 відсотка). Така динаміка є значно нижчою від прогнозованої.
Промислове виробництво в зазначеному періоді зросло на 3,9 відсотка, а в червні
та липні його динаміка була від'ємною.
Дещо поліпшилася
ситуація на ринку праці, кількість безробітних, які перебувають на обліку,
зменшилася за рік з 945 до 825,4 тис. осіб., або на 2,7 відсотка. У результаті цього
рівень зареєстрованого безробіття, розрахований щодо працездатного населення
працездатного віку, знизився з 3,4 до 2,9 відсотка.
Завдяки вжиттю
заходів щодо поліпшення фіскальної політики, зокрема скасування наявних раніше
численних податкових пільг, за сім місяців 2005 року вдалось досягти збільшення
доходів державного бюджету на 53,2 відсотка, а їх частка у ВВП досягла 25,6
відсотка, порівняно з 21,2 відсотка у 2004 році. У структурі видатків відбулося
зміщення в бік соціальних трансфертів, за підсумками року прогнозується дефіцит
бюджету на рівні 5,4 млрд. грн., який покриватиметься за рахунок
приватизаційних надходжень та можливого розміщення єврооблігацій на 600 млн.
євро з терміном обігу 10 років.
У зв'язку з цим
важливе значення для забезпечення стабільності гривні матиме вирішення проблеми
посилення координації бюджетної та монетарної політики.
Тенденція
зростання доходів населення за рахунок переважно соціальних платежів та зарплат
у бюджетному секторі, що започаткована в кінці 2004 року, спостерігалася і в
2005 році. За результатами семи місяців 2005 року приріст реальної заробітної
плати становив 17,5 відсотка, а приріст реальних наявних доходів населення – 25,8
відсотка. До кінця року очікується продовження підвищення доходів населення
через планомірне збільшення мінімальної заробітної плати та зміни в системі
оплати праці в бюджетних установах.
Після досягнення в 2004
році рекордного значення позитивного сальдо зовнішньої торгівлі на рівні 4,87
млрд. дол. США в 2005 році відбувається значне його зменшення. Кількісний склад
банківської системи представлено у таблиці 2.7. За станом на 1 січня 2006 року
в Державному реєстрі банків значиться 186 банків, з них 165 банків мають
ліцензію Національного банку України на здійснення банківських операцій, у тому
числі: 133 банки – акціонерні товариства (з них: 92 – відкриті акціонерні
товариства (2 банки – державні), 41 – закриті акціонерні товариства), 32 банк –
товариства з обмеженою відповідальністю.
Кількість банків, які мають ліцензію
Національного банку України на здійснення банківських операцій (на кінець
року) та надають звітність
154
153
157
157
160
165
163
– акціонерні товариства:
137
136
136
133
132
133
відкриті
99
95
94
94
92
92
у тому числі державні
2
2
2
2
2
2
закриті
38
41
42
39
40
41
– товариства з обмеженою
відповідальністю
17
17
20
24
28
32
– кооперативні
-
-
1
-
-
-
– кількість банків
31
21
20
19
19
23
у тому числі зі 100% іноземним капіталом
7
6
7
7
7
9
– статутний капітал*, млн. грн.
725
946
1046
1152
1630
3602
у тому числі зі 100% іноземним
капіталом, млн. грн.
225
265
365
414
689
1056
Кількість банків, які мають ліцензію
Національного банку України на здійснення валютних операцій (на кінець року)
149
149
153
156
158
162
крім того, кількість інших
фінансово-кредитних установ, яким надано ліцензію на здійснення банківських
операцій
1
1
1
1
1
1
Статутний капітал діючих банків у
гривневому еквіваленті*, млн. грн.
3666
4576
6003
8116
11605
16111
Кількість банків, виключених з
Державного реєстру (за період)
9
9
12
8
4
1
За 2005 рік в Державному
реєстрі банків зареєстровано 6 банків (ЗАТ «Міжнародний Іпотечний Банк», ТОВ КБ
«Євробанк», ЗАТ «Внєшторгбанк (Україна)», ТОВ КБ «Фінансова Ініціатива», ТОВ «Банк
інвестицій та заощаджень» та ТОВ «БМ Банк»). В стані ліквідації перебуває 20
банків (10,8% від загальної кількості банків у Державному реєстрі банків), з
них 14 банків ліквідуються за рішенням Національного банку України, 5 банків –
за рішенням господарських (арбітражних) судів та 1 банк – за рішенням зборів
акціонерів (власників) банку.
Таблиця 2.8. Основні показники
діяльності банків України за 2003–2005 рр.