А в случае если активное сальдо (СДК > 1),
то это свидетельствует об обратной ситуации, при которой источником
финансирования превышения размера кредита,
предоставленного предприятием своим покупателям, над кредитом, полученным от поставщиков, является собственный капитал и банковские ссуды при их наличии. Наличие пассивного сальдо по данному показателю более желательно, а наличие активного сальдо является неблагоприятным фактором; балльная оценка данного показателя предполагает только два уровня (Приложение
2, табл. 8).
На основе показателей имущественного положения и структуры активов и пассивов организации
рекомендуется проводить итоговую оценку
платежеспособности (Приложение 2, табл.
9).
При этом оценка всей группы показателей вычисляется путем умножения балла, выставленного
по каждому показателю, на вес показателя в группе. К отдельным
показателям приводятся оптимальные значения. Характеристика
общей оценки платежеспособности организации выполняется по данным табл. 9 (Приложение 2).
Полученные
результаты следует использовать для исследования путей укрепления платежеспособности
хозяйствующего субъекта (Ст. 21-28, 32)
Глава 2. Анализ бухгалтерского
баланса ФГУП «Калугаприбор»
2.1. Организационно-экономическая характеристика деятельности
хозяйствующего субъекта
Федеральное
государственное унитарное предприятие «Калугаприбор» создано в соответствии с
Постановлением ЦК КПСС и Совета Министров СССР от 28 января 1956 года № 105.
ФГУП «Калугаприбор» является юридическим лицом, имеет
самостоятельный баланс, расчетный и иные счета в банках, круглую печать со
своим наименованием, штамп, бланки, фирменное наименование, товарный знак.
Организация отвечает по своим обязательствам всем принадлежащим ей имуществом.
Организация от своего имени приобретает имущественные и личные неимущественные
права и несет обязанности, выступает истцом и ответчиком в суде в соответствии
с действующим законодательством РФ.
Место нахождения
организации: Российская Федерация, 248017, г. Калуга, ул. Московская, д. 249.
Организация имеет
свидетельство о государственной регистрации (Приложение 3) и свидетельство о
постановке на учет в налоговом органе (Приложение 4).
ФГУП «Калугаприбор» создано в целях
удовлетворения общественных потребностей в результатах его деятельности и
получения прибыли. ФГУП «Калугаприбор» специализируется на производстве
аппаратуры связи и защиты информации, обеспечивающей обработку оперативной
информации, как в стационарных, так и в подвижных объектах информационных
сетей.
ФГУП
«Калугаприбор» осуществляетразные виды
деятельности (Приложение 5).
Организация имеет
производственные объекты (корпуса), вспомогательные объекты (здание котельной,
станция очистки сточных вод, гараж автомашин, мазутное хозяйство, ацетиленовая
станция и др.), складские помещения, социально-бытовые объекты (столовая на 270
мест, овощехранилище, столовая на 450 мест, детская база отдыха «Смена»), а
также объекты незавершенного строительства (Корпус № 11, корпус «Молодечно»,
мойка автомашин, очистные сооружения сточных вод).
Основные статьи
направления денежных средств представлены в приложении 6.
Основные
экономические показатели деятельности организации представлены в таблице 1.
Таблица 1
Основные экономические показатели
деятельности организации
Показатели
Годы
Изменения 2006г. В % (+) к
2004
2005
2006
2004
2005
1
2
3
4
5
6
Выручка, тыс.руб.
320565
484187
568463
ув.1,77 р.
117
Себестоимость проданной
продукции, тыс.руб.
298501
424161
483678
ув. 1,62 р.
114,1
Валовая прибыль, тыс. руб.
22064
60026
84785
ув.3,8 р.
141,2
Среднегодовая стоимость
основных средств, тыс. руб.
276043
282943
309267
112
109,3
Среднегодовая стоимость
оборотных средств, тыс. руб.
181501
220318
321651
ув. 1,77 р.
145,9
Численность работников, чел.
1398
1375
1423
101,7
103,5
Фондоотдача, руб./руб.
1,16
1,7
1,83
ув. 1,57 р.
107,6
Оборачиваемость оборотных
средств, оборотов
1,76
2,2
1,76
100
80
Производительность труда,
тыс./чел.
229,3
352,1
399,5
ув.1,74 р.
113,4
Рентабельность основной
деятельности, %
7,4
14,2
17,5
10,1 п.п.
3,3 п.п.
Рентабельность продаж. %
6,9
12,4
14,9
8 п.п.
2,5 п.п.
Дебиторская задолженность,
тыс. руб.
29759
46798
46731
ув. 1,57 р.
99,8
Кредиторская задолженность,
тыс. руб.
63714
79731
148727
ув. 2,33 р.
ув. 1,86 р.
По данным таблицы
можно сделать вывод о том, что за исследуемую динамику лет ФГУП «Калугаприбор»
характеризуется расширением объемов производства, о чем свидетельствует рост
показателя выручки к отчетному периоду в 1,77 раза по отношению к 2003г. и на
17 % по сравнению с 2004г.
Одновременно с
ростом выручки наблюдается рост себестоимости продукции, также увеличивается
прибыль организации к отчетному периоду в 3,8 раз по отношению к 2003 г. и на
41 % по сравнению с 2004 г.
За исследуемый
период времени организация характеризуется расширением объемов всех производственных
ресурсов. И одновременно с расширением объемов всех производственных ресурсов
наблюдается эффективное их использование. Тенденция изменения вышеуказанных
показателей во многом обусловили значение коэффициентов рентабельности, которые
увеличились к отчетному периоду по сравнению с 2004 г. и 2005 г.
Положение
организации усугубляется ростом дебиторской и кредиторской задолженностей,
причем объем кредиторской задолженности больше чем дебиторской. При такой
дальнейшей тенденции развития организация может потерять свою финансовую
независимость и инвестиционную привлекательность.
В целом, можно
сказать, что организация характеризуется стабильным экономическим положением,
что позволяет ей занимать определенную долю рынка и способствует расширению размеров
объемов своей деятельности.
2.2 Анализ ликвидности бухгалтерского баланса организации
Одной из главных
задач организации является оценка ее финансового положения, которая возможна
при совокупности методов, позволяющих определить состояние дел организации в
результате анализа его деятельности на конечном интервале времени.
Цель этого
анализа – получение информации о ее финансовом положении, платежеспособности и
доходности.
Источником
анализа финансового положения организации являются бухгалтерский баланс (Приложения
7, 8, 9), отчет о прибылях и убытках, и приложения к ним, а так же сведения из
самого учета, если анализ проводится внутри организации.
При
анализе ликвидности баланса необходимо сопоставить статьи баланса по активу со
статьями баланса по пассиву.
Таблица
2
Анализ
ликвидности бухгалтерского баланса
№п/п
Актив
2004 г.
2005г.
2006 г.
Пассив
2004 г.
2005 г.
2006 г.
1
А1
18036
49873
62089
П1
63714
79731
148727
2
А2
33811
51348
472022
П2
-
-
-
3
А3
108654
135186
259755
П3
-
-
-
4
А4
281035
326804
347914
П4
173197
531992
584653
Сопоставим
произведенные расчеты групп активов и групп обязательств.
2004 год:
А1 ≤ П1; А2
≥П2; А3 ≥ П3; А4 ≥ П4;
2005 год:
А1 ≤ П1; А2
≥ П2; А3 ≥П3; А4 ≤ П4.
2006 год:
А1 ≤ П1; А2≥
П2; А3 ≥ П3; А4≤ П4.
Баланс считается абсолютно ликвидным, если выполняется
следующее условие: А1 ≥ П1; А2 ≥ П2; А3 ≥ П3; А4 ≤ П4.
Анализ
ликвидности сводится к проверке того, покрываются ли обязательства в пассиве
баланса активами, срок превращения которых в денежные средства равен сроку погашения
обязательств. В нашем случае прослеживается недостаток высоко ликвидных
средств, т.е. денежных средств для погашения наиболее срочных обязательств.
Наряду с абсолютными показателями для оценки
ликвидности и платежеспособности организации рассчитаем относительные
показатели (Приложение 10).
Так, фактическое значение коэффициента текущей
ликвидности за исследуемый период выше его нормативной границы. Это говорит о
нерациональном вложении своих средств и неэффективном их использовании.
Коэффициент же абсолютной ликвидности соответствует рекомендуемому значению,
что говорит о том, что организация может погасить свою краткосрочную
задолженность в ближайшее время. Анализ коэффициента цены ликвидации
свидетельствует о том, что в случае ликвидации организации и продажи ее
имущества все внешние обязательства будут покрыты. В 2004 и 2005 годах баланс
организации является более ликвидным, чем в 2006 году, о чем говорит расчет
коэффициента общей ликвидности. Коэффициенты перспективной, общей
платежеспособности, а также задолженности равны 0, что объясняется отсутствием
у организации долгосрочных кредитов и займов. В целом организация ликвидная и
платежеспособная, но прослеживается неоправданный рост дебиторской
задолженности, невостребованность производственных запасов, что усугубляет ее
финансовое положение.
Наряду
с традиционной методикой оценки ликвидности баланса рассмотрим анализ
ликвидности и платежеспособности организации по бальной оценке. Рассчитаем
необходимые показатели (Приложение 11).
Характеристика общей оценки
платежеспособности организации выполняется по данным табл. 3.
Критерии оценки дебиторской
задолженности в баллах
5
5
5
Критерии оценки кредиторской
задолженности в баллах
5
5
5
Критерии оценки соотношения
дебиторской и кредиторской задолженности в баллах
3
3
5
Итого:
3,33
3,33
3,8
На основе показателей платежеспособности, полученных
по бальной оценке, ФГУП «Калугаприбор» в каждый из отчетных периодов относится
к третьему уровню (категории), что говорит об удовлетворительной платежеспособности
организации и о неустойчивой структуре активов и пассивов баланса. Вероятность
утраты платежеспособности средняя, но все же это допустимый уровень видения
бизнеса и взаимоотношений с банком.
Полученные
результаты следует использовать для исследования путей укрепления
платежеспособности хозяйствующего субъекта.
Заключение
В
курсовой работе изложен изученный теоретический материал по вопросу ликвидности
бухгалтерского баланса и методики анализа ликвидности баланса на примере ФГУП
«Калугаприбор».
Делая
выводы о проделанной работе, следует отметить, что одним из индикаторов финансового положения организации является ее платежеспособность,
т.е. возможность наличными денежными
ресурсами своевременно погашать свои платежные обязательства. Различают текущую платежеспособность, которая сложилась на текущий момент времени,
и перспективную
платежеспособность, которая ожидается в краткосрочной, среднесрочной и долгосрочной перспективе.
В условиях массовой неплатежеспособности и
применения ко многим предприятиям процедур банкротства
(признания несостоятельности) объективная и точная оценка
финансово-экономического состояния приобретает первостепенное значение.
Главным критерием такой оценки являются показатели платежеспособности и степень
ликвидности предприятия. Очень часто между показателями платежеспособности и
ликвидности ставят знак равенства.
Одним из важнейших критериев оценки финансового положения
организации является ее платежеспособность, под которой понимается готовность
возместить кредиторскую задолженность при наступлении сроков платежа текущими поступлениями денежных средств. Иначе говоря,
организация считается платежеспособной, когда она в состоянии выполнить свои краткосрочные обязательства,
реализуя текущие активы. Анализ платежеспособности, осуществляемый на основе
данных бухгалтерского баланса, необходим не только для организации с
целью оценки и прогнозирования финансовой
деятельности, но и для внешних инвесторов (например, банков). Прежде
чем выдавать кредит, банк должен удостовериться
в кредитоспособности заемщика. То же должны сделать и организации, которые хотят вступить в экономические
отношения друг с другом. Особенно
важно знать о финансовых возможностях партнера, если возникает вопрос о предоставлении ему коммерческого кредита или
отсрочки платежа.
При характеристике платежеспособности
следует обращать внимание на такие показатели, как наличие денежных средств
на расчетных счетах в банках, в кассе
организации, убытки, просроченная
дебиторская и кредиторская задолженность, не погашенные в срок кредиты
и займы.
В ходе анализа платежеспособности проводят
расчеты по определению ликвидности активов организации,
ликвидности ее баланса, вычисляют абсолютные и
относительные показатели ликвидности. Ликвидность
активов — это величина, обратная времени, необходимому для превращения их в
деньги, т. е. чем меньше времени понадобится для превращения активов в
денежную форму, тем активы ликвиднее. Ликвидность
баланса выражается в степени покрытия обязательств организации ее активами,
срок превращения которых в деньги (ликвидность) соответствует сроку погашения
обязательств (срочности возврата).
Итак, ликвидность организации - это ее способность превращать свои активы в деньги для покрытия всех необходимых платежей по мере
наступления их срока.
В курсовой работе был проанализирован период деятельности 2004
-2006 года. Информационным обеспечением анализа ликвидности организации
послужила бухгалтерская отчетность за этот период.
На основе проведенного анализа были сделаны выводы о финансовом
состоянии организации, ее ликвидности и платежеспособности.
Список использованной литературы
1.
Гражданский
Кодекс РФ – Новосибирск: Сиб. унив. Изд-во, 2006
2.
Инструкция
о порядке заполнения форм годовой бухгалтерской отчетности. Утверждена приказом
Министерства финансов РФ от 12 ноября 1996 г.
3.
Конституция
РФ – Новосибирск: Сиб. унив. Изд-во, 2006
4.
Концепция
развития бухгалтерского учета и отчетности в РФ на среднесрочную перспективу.
Одобрено приказом Министерства финансов РФ от 1 июля 2004 г. № 180
5.
Налоговый
кодекс РФ – Новосибирск: Сиб. унив. Изд-во, 2006
6.
План
мероприятий Министерства финансов РФ на 2004 - 2007 гг. по реализации
«Концепция развития бухгалтерского учета и отчетности в РФ на среднесрочную
перспективу» (Утвержден приказом Министерства финансов РФ от 16 сентября 2004
г. № 263)
7.
План
счетов бухгалтерского учета финансово хозяйствующей деятельности организации и
инструкция по его применению (Утверждены приказом Министерства финансов РФ от
31 октября 2000 г. № 94н.)- М.: Книга сервис, 2006
8.
Положение
по ведению бухгалтерского учета и бухгалтерской отчетности в РФ (Утверждено
приказом Министерства финансов РФ от 29 июля 1998 г. № 34н.)- М.: Книга сервис,
2006
9.
Положение
по бухгалтерскому учету «Бухгалтерская отчетность организации» (ПБУ 4/99)
(Утверждено приказом Министерства финансов от 6 июля 1999 г. № 43н.)- М.: Книга
сервис, 2006
10.
Федеральный
закон «О бухгалтерском учете» от 21 ноября 1996 г. № 129 – ФЗ - М.: Книга
сервис, 2006
11.
Абрютина
М.С., Грачев А.В. Анализ финансово – экономической деятельности предприятия:
учебно – практическое пособие. - 3-ое изд., доп. И перераб. – М.: издательство
«Дело и сервис», 2006
12.
Анализ
экономической деятельности клиентов банка / под ред. Профессора О.И. Лаврушина.
– М.: ИНФРА – М, 2002
13.
Баканов
М.И., Шеремет А.Д. Теория экономического анализа: Учебник, -4-ое издание, доп.
И перераб. – М.: Финансы и статистика, 2002
14.
Банк
В.Р. Банк С.В. Тараскина А.В. Финансовый анализ: учебное пособие – М.: ТК
Велби, издательство Проспект, 2006
15.
Басовский
Л.Е., Басовская Е.Н. Комплексный экономический анализ хозяйственной
деятельности: учебное пособие. – М.: ИНФРА – М,2005
16.
Белова
Е.Л. Бухгалтерская финансовая отчетность: учеб. Пособие.- М.: Современная
экономика и право, 2006.
17.
Донцова
Л.В., Никифорова Н.А. Анализ финансовой отчетности: Учебное пособие: - 2-ое
изд. – М.: издательство «Дело и сервис», 2004
18.
Ефимова
О.В. Финансовый анализ. , -4-ое издание, доп. И перераб. – М.: издательство
«Бухгалтерский учет», 2002
19.
Ковалев
В.В., Волкова О.Н. Анализ хозяйственной деятельности предприятия: учебник. –
М.: ТК Велби, издательство Проспект, 2006
20.
Ковалев
В.В. Финансовый анализ: методы и процедуры. – М.: Финансы и статистика, 2005
22.
Любушин
Н.П., Лещева В.Б., Сучков Е.А. Теория экономического анализа: Учебное пособие –
М.: Юристъ, 2002
23.
Максютов
А.А. Экономический анализ. Учебное пособие для вузов – М.: ЮНИТИ – ДАНА, 2005
24.
Медведев
М.Ю. Общая теория учета: естественный, бухгалтерский и компьютерные методы. –
М.: Дело и Сервис, 2001
25.
Савицкая
Г.В. Анализ хозяйственной деятельности: учебное пособие. – 3-е изд. – М.: ИНФРА
– М,2006
26.
Савицкая
Г.В. Методика комплексного анализа хозяйственной деятельности: Краткий курс. –
М.: ИНФРА – М,2005
27.
Селезнева
Н.Н., Ионова А.Ф. Финансовый анализ. Управление финансами: Учебное пособие для
вузов: - 2-ое изд., доп. И перераб. – М.: ЮНИТИ – ДАНА, 2003
28.
Теория
бухгалтерского учета. Учебник под ред. В.П. Астахова, - М.: Март, 2000
29.
Чуев
И.Н., Чуева Л.Н. Комплексный экономический анализ хозяйственной деятельности:
учебник для вузов. – М.: издательско – торговая корпорация «Дашков и К», 2006
30.
Шадрина
Г.В. Комплексный экономический анализ хозяйственной деятельности. – М.: ООО
«Фирма «Благовест - В», 2003
31.
Экономический
анализ: Учебник / под ред. Л.Г. Гиляровской, - 2-ое изд., доп. – М.: ЮНИТИ –
ДАНА, 2003
32.
Л.И.
Ушвицкий, А.В. Савцова, А.В. Малеева. Совершенствование методики анализа
платежеспособности и ликвидности организаций // Экономический анализ: теория и
практика. - № 17(74). - 2006. - С.21 – 28
