|
|||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Таблица 1.4 - Сводная таблица аналитического баланса | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
№ группы |
Покрытие (актив) |
Сумма обязательств (пассив) |
Разность |
|
|||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
на начало года |
на конец года |
на начало года |
на конец года |
Излишек |
Недостаток |
|
|||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
на начало года |
на конец года |
на начало года |
на конец года |
||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
1 |
2 |
3 |
4 |
5 |
6(2-4) |
7(3-5) |
8(4-2) |
9(5-3) |
|||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
I группа |
2534,6 |
3462,4 |
- |
- |
2534,6 |
3462,4 |
- |
- |
|||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
II группа |
456,4 |
518,2 |
3034,9 |
3719,0 |
- |
- |
2578,5 |
3200,8 |
|||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
III группа |
5353,7 |
5881,9 |
- |
- |
5353,7 |
5881,9 |
- |
- |
|||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
IV группа |
8785,9 |
8201,8 |
14097,5 |
14347,1 |
- |
- |
5311,6 |
6145,3 |
|||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Коэффициент общей ликвидности указывает на ту часть текущих обязательств по кредитам и расчетам, которую можно погасить, мобилизовав все оборотные средства. Нормальным значением показателя считается больше 2,5 (но не меньше единицы). Как видно данный коэффициент превышает рекомендуемый уровень. Однако, тенденция изменения его не может не вызвать определенную тревогу, поскольку его уровень приближается к его граничному уровню, что может существенно дестабилизировать финансовое положение института в будущем.
2. Коэффициент ликвидности (промежуточный коэффициент покрытия) Кл определяется соотношением:
Кл= [(1гр.+2гр) актива ] / [(1гр.+2гр) пассива]
Клн = (2534,6 + 456,4) / 3034,9 = 0,9
Клк = (3462,4 + 518,2) / 3719 = 1,0
Данный коэффициент характеризует часть обязательств, которая может быть погашена за счет быстроликвидных активов и мобильной дебиторской задолженности. Нормальное значение коэффициента 0,7 - 0,8. Следовательно, фактическое значение данного коэффициента превышает допустимый его уровень, что свидетельствует о том, что институт может своевременно рассчитаться по своим долгам за счет легко реализуемых активов.
3. Коэффициент абсолютной ликвидности Кал
Кал= 1гр.актива / 1гр.+2гр. пассива.
Калн= 2534,6 / 3034,9 = 0,8
Калк = 3462,4 / 3719 = 0,9
Данный коэффициент показывает, какая часть обязательств может быть погашена немедленно денежными средствами, имеющимися в кассе, расчетном счете и пр., то есть за счет быстро ликвидных активов.
Нормативное значение коэффициента 0,2-0,25. Это свидетельствует о достаточно высокой фактической абсолютной ликвидности баланса института. Вместе с тем, это свидетельствует и о том, что институт не использует возможности для дополнительного получения дохода за счет размещения наличности в доходные активы.
4. Соотношение ликвидных и неликвидных средств.
Сл= [(1 гр.+ 2гр.+3 гр) актива]/ 4 гр. актива
Слн= (2534,6 + 456,4 + 5353,7) / 8785,9 = 0,9
Слк= (3462,4 + 518,2 + 5881,9)/ 8201,8 = 1,1
Нормальным считается примерное равенство сумм ликвидных и неликвидных средств. В нашем случае это условие выполняется.
5. Соотношение собственных и заемных средств.
Сл =[ (1гр.+ 2гр.+3гр.) пассива ]/ 4 гр. пассива
Этот показатель характеризует, сколько гривен заемных средств привлекалось на каждую гривну собственных средств.
Слн = 3034,9 / 14097,5 = 0,2
Слк = 3719,0 / 14347,9 = 0,2
6. Коэффициент ликвидности собственных средств (Км), определяющий степень мобильности (гибкости) использования собственных средств предприятия.
Км = [(4 гр.+ 3гр.) пассива баланса - 4 гр. актива ]/ [ 4гр. пассива]
Кмн= (14097,5 - 8785,9)/ 14097,5= 0,3
Кмк = (14347,1 - 8201,8) / 14347,1 = 0,4
7. Соотношение дебиторской и кредиторской задолженности.
Кд.и.к.= 2гр. актива баланса / 2 гр. пассива баланса.
Кд.и.к.н =456,4 / 3034,9 = 0,15
Кд.и.к.к = 518,2 / 3719,0 = 0,13
Как видно к концу года этот показатель на предприятии уменьшился на 0,02. Эти данные свидетельствуют о том, что институт значительную часть своих потребностей в оборотных средствах покрывает за счет кредиторской задолженности. Поскольку же институт не имеет просроченной кредиторской задолженности, то такую политику финансирования оборотных средств можно только одобрить. К тому же нельзя забывать, что последнее не ухудшает финансовую независимость института.
Наименование показателей
На начало года
На конец года
Норма
1. Соотношение ликвидных и неликвидных средств
0,9
1,1
1:1
2. Соотношение собственных и заемных средств
0,2
0,2
3. Коэффициент маневренности собственных средств
0,3
0,4
4. Соотношение дебиторской и кредиторской задолженности
0,15
0,13
5. Коэффициент абсолютной ликвидности
0,8
0,9
0,2-0,25
6. Коэффициент ликвидности (промежуточный коэффициент покрытия)
0,9
1,0
0,7 -0,8
7. Коэффициент общей ликвидности (покрытия)
2,7
2,6
2,5
Для углубленного анализа определим коэффициент кассовой ликвидности:
Ккл = 1 гр. актива баланса / (1 гр. + 2 гр. + 3 гр.) актива баланса.
Кклн = 2534,6 /(2534,6 + 456,4 + 5353,7)= 0,31
Кклк = 3462,4 / (3462,4 + 518,2 + 5881,9)= 0,35
Коэффициент кассовой ликвидности должен быть больше 0,2, то есть деньги должны составлять примерно 20% от общей суммы оборотных средств.
Данный коэффициент увеличился за исследуемый период и удовлетворяет оптимальному значению. То есть предприятие не испытывает затруднения с быстро ликвидными средствами.
Определим коэффициент дебиторской задолженности:
Кдз = 2 гр. актива баланса / (1 гр. + 2гр. + 3 гр.) актива баланса
Кдзн = 456,4 / (2534,6 + 456,4 + 5326,1) = 0,05
Кдзк = 518,2 / (3462,4 + 581,2 + 5846,8) = 0,05
Коэффициент дебиторской задолженности должен быть меньше 0,2. Данный коэффициент дебиторской задолженности не изменился, и остался в пределах нормативного значения.
Другим, не менее важным показателем, чем ликвидность, характеризующим финансовое положение предприятия, является платежеспособность, определяющая уровень покрытия предприятием заемных средств, то есть его способность выполнять свои внешние (краткосрочные и долгосрочные) обязательства, используя свои активы.
Этот показатель измеряет финансовый риск, то есть вероятность банкротства.
Для измерения уровня платежеспособности используются:
- коэффициент автономии Ка, определяемый соотношением
Ка = Итог баланса / 4 гр. актива баланса.
Кан = 17132,4 / 8785,9 = 2
Как = 18066,1 / 8201,8 = 2,2
Нормальное значение коэффициента больше 2, т.е. предприятие является платежеспособным.
Данный анализ проведем на основе информации формы бухгалтерской отчетности №2 "Отчет о финансовых результатах и их использовании "
Балансовая прибыль состоит из следующих составляющих:
- прибыль от реализации;
- прибыль от прочей реализации;
- результаты от внереализационных операций.
Анализ балансовой прибыли проведем на основе данных таблицы 1.6
Показатели
1996 г.
1997 г.
Отклонение
Факт.
В ценах 1996
Абсолют.
Отн. %
Прибыль от реализации
1126,4
765
718
-408,4
-36%
Прибыль от прочей реализации
3,08
-
-
- 3,08
Внереализационные результаты
36,68
0,9
0,8
-35,88
-97%
Балансовая прибыль
1166,2
766
719
-447,2
-38%
Как видно из таблицы 1.6 фактическая балансовая прибыль 1997 года в фактических ценах 1996 года меньше балансовой прибыли 1996 года на 447,2 тыс.грн., что составляет 38%
Страницы: 1, 2, 3, 4, 5, 6, 7, 8, 9, 10, 11, 12, 13
09.12.2013 - 16.12.2013
09.12.2013 - 16.12.2013
Copyright © 2012 г.
При использовании материалов - ссылка на сайт обязательна.